外汇交易市场作为全球最大且最具流动性的金融市场，要全面认识它可以从多个维度入手。首先在交易主体方面，主要有中央银行、商业银行、外汇经纪商和各类企业及个人投资者。中央银行参与市场是为了实施货币政策、稳定汇率。商业银行则是外汇交易的核心参与者，一方面为客户提供外汇服务，另一方面进行自营交易以获取利润。外汇经纪商为买卖双方搭建交易平台，收取佣金。而企业和个人投资者，企业多是为了满足进出口业务中的货币兑换需求，个人投资者则是通过买卖不同货币，以期在汇率波动中获利。
交易的货币种类丰富多样，以主要货币对为主，如欧元/美元（EUR/USD）、英镑/美元（GBP/USD）、美元/日元（USD/JPY）等。这些货币对的选择通常基于国家经济实力、政治稳定性以及在国际贸易和金融中的地位。
交易时间上，外汇市场是一个 24 小时不间断的市场。从周日晚上至周五晚上，交易覆盖了全球不同时区的金融中心，依次从悉尼、东京、伦敦到纽约，确保了市场可以随时进行交易。
深入了解外汇交易市场，其运行机制起着关键作用。从报价机制来看，外汇市场采用双向报价，即同时报出买入价和卖出价。例如，银行报出的欧元/美元汇率为 1.1200/1.1202，前一个价格是银行买入欧元的价格，后一个价格是银行卖出欧元的价格，两者的差价就是银行的利润。
交易方式方面，可分为即期交易和远期交易。即期交易是指在交易达成后的两个工作日内进行交割，是最常见的交易方式。远期交易则是买卖双方约定在未来某一特定日期按照约定的汇率进行交割，这主要用于企业规避汇率风险。
外汇市场的价格形成取决于多种因素。基本因素包括各国经济数据的公布，如 GDP 增长率、通货膨胀率、利率等。若一国经济数据表现良好，其货币往往会升值。政治因素也至关重要，政治不稳定会导致投资者对该国货币失去信心，进而引发货币贬值。此外，市场参与者的心理预期同样会影响汇率波动。若市场普遍预期某一货币会升值，投资者的大量买入会促使该货币价格上升。
以下为外汇交易市场主要交易主体及其作用的对比表格：
| 交易主体 | 作用 |
|---|---|
| 中央银行 | 实施货币政策、稳定汇率 |
| 商业银行 | 为客户提供外汇服务、自营交易获利 |
| 外汇经纪商 | 搭建交易平台、收取佣金 |
| 企业 | 满足进出口业务货币兑换需求 |
| 个人投资者 | 通过买卖货币在汇率波动中获利 |